- 被微博屏蔽今日市场放量会不会又是量化搞得鬼？为何T+0市场，量化反而更难赚钱？ 今日是ETF期权期权交割日，市场忽然出现了多个小作文传闻，都与量化相关。比如其中有一条是：券商通知量化可以正常交易了，其中DMA业务恢复，大致有3000-4000亿规模，正好今日两市相较于昨日增加了超3600亿的量能。 可以说，最近几年A股市场饱受量化折磨已经很久了，量化策略基本上以纯投机“高抛低吸”或者当日变相T+0为主，大量的策略趋同交易小微盘股，反复收割，另外很多大型量化私募还加上杠杆通过金融衍生品来对冲，对于手握千亿级别的量化机构，会不会在通过资金优势来影响金融衍生品，也是需要重点监管的，很多玩场外个股期权的人，被收割的倾家荡产，还浑然不知。 在A股市市场，散户占绝大多数，国家提倡价值投资，但纯投机的量化却发展的风生水起，这显然不适合A股这个制度还不够完善的市场。为何T+0市场，量化反而更难交易？1、因为T+0市场会教育散户轻易别参与所谓的题材热点，因为T+0市场中题材品种波动率巨大，一不小心就血本无归，这就会导致大量的散户转向去做波动率低的权重价值品种。比如美股市场，大量的散户都是买科技巨头公司，收益反而更稳健了。而那些铤而走险交易小盘股，往往亏的半死不活。2、T+0市场，少了大量散户玩题材，剩下的就是机构与机构之间博弈，量化与量化之间博弈，你能收割谁？ 就看自己的本事，狗咬狗一嘴毛的模式，量化自然就难以风生水起了，因此美股市场的量化往往干不过主观策略基金。而欧美的量化策略，也更趋向于在金融衍生品市场厮杀，效益当然就不好。3、T+1市场，散户风险意识薄弱，大量的散户投资者都去交易热点题材，导致小尾盘股有了充足的流动性，这就为量化之狼，提供了大量的羊群！ 比如，港股市场T+0，大量小尾盘股都是仙股，根本没流动性，量化能割个毛线。 所以，那些说A股执行T+0，不利于散户，反而有利于量化的言论，你现在能听懂了吗？ 有个股友留言说的非常好：T+1市场中收割的是韭菜，T+0市场收割的是猪（意思是，都T+0了，还天天去炒作垃圾题材，那不是猪是啥？）收起展开全文
- 被微博屏蔽一、财经消息1、国务院：进一步优化外商投资环境 ，加大吸引外商投资力度。2、7月新增信贷3459亿，社融增量5282亿。3、新华时评：唱衰中国只会在事实面前反复碰壁。4、中基协：“中国拟加强对冲基金监管”的报道不客观、不属实。5、两日内3只券商股披露减持计划。二、市场分析1、上周五市 ...展开展开全文
